Konzorcijum na čelu sa Japan Industrial Partners (JIP) zvanično je podneo predlog Toshiba Corp da preuzme problematični konglomerat u privatno vlasništvo nakon što je obezbedio obaveze za kredite od 1,4 triliona jena (10,6 milijardi dolara), rekli su izvori.
Velike japanske banke, uključujući Sumitomo Mitsui Financial Group, izdale su pisma o obavezi da daju kredite grupi koju vodi JIP, rekla su dva izvora, koji su odbili da budu identifikovani jer informacije nisu objavljene .
Zajmovi od 1,4 triliona jena uključivali su obavezu od 200 milijardi jena za obrtni kapital, rekli su izvori.
Konačni predlog otkupa bi takođe uključivao deo kapitala od oko 1 bilion jena, rekli su. Međutim, nije jasno da li je taj iznos finalizovan.
Poslovni dnevnik Nikkei izvestio je o konačnom predlogu za otkup vredan oko 2 triliona jena.
Izvori su ranije rekli da će kapital obezbediti veliki broj japanskih kompanija, uključujući grupu za finansijske usluge Orik Corp, proizvođača čipova Rohm Co Ltd i Japan Post Bank.
Toshiba je rekla da neće odmah komentarisati. JIP, kompanija za privatni kapital, odbila je da komentariše.
Osiguravanje čvrstih obaveza banaka bila je velika prepreka u naporima grupe da prikupi ponudu za kupovinu Toshibe i preuzme je u privatno vlasništvo, prema izvorima. Ponuda će sada morati da ide u odbor konglomerata na odobrenje.
Akcije Toshibe pale su za oko 3% u trgovini u Tokiju, potencijalno odražavajući kalkulacije investitora da je verovatnoća da će se rivalski ponuđač – sa višom ponudom – sada pojaviti manje verovatno, jer je finansiranje bilo obezbeđeno.
Toshiba je u oktobru imenovala grupu predvođenu JIP-om kao svog željenog ponuđača. Toshiba je potom od JIP-a zatražila da dostavi pisma o obavezama od banaka do 7. novembra, što nije bilo u mogućnosti da uradi.
Za finalizaciju ugovora o zajmu bilo je potrebno nekoliko meseci, što je izazvalo kašnjenje u podnošenju ponude, pošto su JIP, vlasnički partneri i banke radili na rešavanju nesuglasica oko planova za restrukturiranje nakon otkupa, rekli su izvori.
Jedan od izvora je rekao da su banke tražile da Toshiba osnuje komitet koji uključuje predstavnike investitora koji će nadgledati menadžment nakon otkupa.
„Ovo je i dalje ružna situacija za mene“, napisao je analitičar Travis Lundi iz Kuidditi Advisors-a u napomeni na Smartkarmi. Ostala su pitanja da li će specijalna komisija ili odbor odobriti ponudu, rekao je on. Čak i da jesu, akcionari možda neće.
Bez dovoljne podrške „ovo bi moglo da se završi u limbu“, rekao je on.
