VAŠINGTON – Projekti banaka u vezi sa kriptovalutama poništeni su računovodstvenim uputstvima američke Komisije za hartije od vrednosti (SEC) zbog kojih bi zajmodavci bili previše kapitalno intenzivni da drže kripto žetone u ime klijenata, prema više od polovine desetak ljudi sa znanjem o toj materiji, preneo je Rojters.
Mnoštvo zajmodavaca uključujući U.S. Bancorp, Goldman Sachs Group Inc, JPMorgan Chase & Co, BNI Mellon, Vells Fargo & Co, Deutsche Bank, BNP Paribas i State Street Corp nude ili rade na kripto proizvodima i uslugama za klijente u pokušaju da uđu na tržište kriptovaluta od 1 bilion dolara, prema njihovim izjavama za javnost i medijskim izveštajima.
Ali 31. marta, SEC je rekao da javna preduzeća koja drže kripto imovinu u ime klijenata ili drugih moraju da ih obračunavaju kao obaveze u svojim bilansima zbog svojih tehnoloških, pravnih i regulatornih rizika.
Iako se smjernice odnose na sva javna preduzeća, to je posebno problematično za banke jer njihova stroga pravila o kapitalu, koja nadgledaju bankarski regulatori, zahtijevaju od njih da drže gotovinu u odnosu na obaveze bilansa stanja. SEC nije konsultovao bankarske regulatore kada je izdavao smernice, prema četvoro ljudi.
Ovaj potez SEC-a komplikuje napore banaka da uskoče u krug digitalnih sredstava i mogao bi da ih zadrži po strani čak i kada prijavljuju povećanu potražnju klijenata koji žele da pristupe rastućem tržištu.
„Ovo je unelo veliku štetu u mešavinu“, rekao je jedan od izvora. Zajmodavci koji grade kripto ponude morali su da „prestanu da napreduju sa tim planovima u očekivanju bilo kakve dalje akcije SEC-a i bankarskih regulatornih agencija“, dodali su.
Kastodi banke State Street i BNI Mellon, koje su gradile ponude digitalne imovine, su među onima čiji su projekti poremećeni, prema trojici ljudi koji znaju za to.
Iako računovodstvene smernice ne sprečavaju Stejt Street da nudi usluge čuvanja kriptovaluta, to bi učinilo to neekonomičnim, rekla je Nadin Čakar, šef State Street Digital. „Imamo problem sa pretpostavkom da to uradimo, jer to nije naša imovina. Ovo ne bi trebalo da bude u našem bilansu stanja“, rekao je Čakar.
Portparol BNI Mellona odbio je da komentariše status njegovog projekta čuvanja kriptovaluta. „BNI Mellon veruje da je digitalna imovina tu da ostane i da sve više postaje deo glavnog toka finansija“, dodao je on.
Na pitanje o smernicama SEC-a, portparol američke banke Bancorp je rekao da još uvek opslužuje postojeće klijente za koje nudi usluge čuvanja bitkoina. „Međutim, pauziramo prijem dodatnih klijenata u ovu uslugu dok procenjujemo regulatorno okruženje koje se razvija.“
Jedan izvršni direktor u jednoj evropskoj banci koja želi da pokrene usluge čuvanja kriptovaluta rekao je da bi sada bilo preskupo za banku da to uradi u Sjedinjenim Državama zbog smernica SEC-a.
Portparoli SEC-a i drugih banaka odbili su da komentarišu.
Problemi koje smernice SEC-a izazivaju bankama, a koje ranije nisu prijavljivane, naglašavaju šire izazove sa kojima se zajmodavci suočavaju u pokušaju da iskoriste rastuće kripto tržište usred tekuće regulatorne konfuzije i skepticizma.
„Čuli smo od širokog spektra zainteresovanih strana, među njima i banaka, o tome koliko bi ovaj novi računovodstveni bilten za osoblje bio izazovan za njih da uđu u prostor čuvanja kripto imovine“, rekao je američki predstavnik Trei Hollingsvorth, koji je poslao Predsednik SEC-a Geri Gensler je u pismu u julu izrazio zabrinutost zbog smernica, rekao je u intervjuu.
„Ova uredba je doneta bez uputstva, bez doprinosa, bez povratnih informacija, bez razgovora sa industrijom.
Kako je tržište kriptovaluta poraslo 2020. godine, finansijske institucije su bile željne da unovče. Uprkos značajnom smanjenju tržišta kriptovaluta ove godine, zajmodavci i dalje vide priliku za svoje usluge.
Ponuda za držanje digitalne imovine klijenata činila se najsigurnijim načinom za ulazak na tržište. Banke obično nude starateljstvo za različite finansijske instrumente i generalno nisu bile obavezne da ih prikazuju u svom bilansu stanja, osim ako nisu pomešani sa sopstvenom imovinom banke.
Smernice SEC-a su odstupile od te prakse. Na konferenciji prošle nedelje, vršilac dužnosti glavnog računovođe SEC-a rekao je da čuvana kripto imovina predstavlja „jedinstvene“ rizike koji ispunjavaju definiciju obaveze prema američkim računovodstvenim standardima.
U junskom pismu bankarskim regulatorima, međutim, Udruženje za industriju hartija od vrednosti i finansijska tržišta, Udruženje američkih bankara i Institut za bankovnu politiku navode da su takvi rizici već ublaženi striktnom supervizijom i pravilima banaka.
Uzimajući u obzir planirana međunarodna Bazelska pravila o kapitalu, smernice bi mogle koštati više od 1 dolara kapitala za svaki dolar digitalne imovine koja se drži, procenjuju grupe, što znači da bi čuvanje kriptovaluta „efektivno bilo zabranjeno“.
Čini se da se smjernice SEC-a primjenjuju i kada zajmodavci povjeravaju funkciju skrbništva trećoj strani, kao što je Anchorage Digital, rekli su izvori.
Diogo Monica, predsednik kompanije Anchorage Digital, rekao je da je kapitalni trošak „potpuno nepodnošljiv“ i da „svaka pojedinačna banka“ sa kojom Ankoridž sarađuje sada čeka na regulatore pre nego što nastavi da radi sa Enkoridžom na rešenjima za čuvanje kriptovaluta.
Industrijske grupe lobiraju kod SEC-a da izbaci banke iz smernica, prema četiri izvora i pismima industrije, iako se čini da agencija nije ubeđena, rekao je jedan od tih ljudi. Neki zajmodavci, umesto toga, traže pojedinačna izuzeća, rekle su dve osobe.
Industrija takođe lobira kod bankarskih regulatora da izdaju smernice koje bi neutralisale uticaj na kapital smernica SEC-a, iako bi promena pravila o kapitalu bila veliki poduhvat koji izgleda malo verovatan u kratkom roku, kažu ljudi.
Federalne rezerve, Kancelarija kontrolora valute i Federalna korporacija za osiguranje depozita odbili su da komentarišu.
